Federal Deposit Insurance Corp. fordert Banken auf, Endgebote für First Republic Bank einzureichen

Die Federal Deposit Insurance Corp. (FDIC) hat Banken wie JPMorgan Chase & Co. und PNC Financial Services Group Inc. gebeten, bis Sonntag endgültige Gebote für die First Republic Bank einzureichen, nachdem sie zuvor in der Woche das Interesse abgefragt hatte, so Personen, die mit der Angelegenheit vertraut sind. Die Regulierungsbehörde hat am späten Donnerstag Banken kontaktiert und Interessenbekundungen eingeholt, einschließlich eines vorgeschlagenen Preises und einer geschätzten Kosten für den Einlagensicherungsfonds der Agentur. Basierend auf diesen Einreichungen hat die Regulierungsbehörde am Freitag mindestens zwei Firmen zur nächsten Stufe im Bieterprozess eingeladen, sagten die Personen, die nicht genannt werden wollten, um die vertraulichen Gespräche zu diskutieren. Ein Sprecher von JPMorgan lehnte eine Stellungnahme ab. Sprecher von PNC und der FDIC reagierten außerhalb der normalen Geschäftszeiten nicht auf Anfragen.

Regulierungsbehörde startet Bieterprozess für First Republic Bank

Der Bieterprozess, der von den Regulierungsbehörden eingeleitet wurde, könnte den Weg für einen ordentlicheren Verkauf der First Republic Bank ebnen als die langwierigen Auktionen, die auf die Ausfälle der Silicon Valley Bank und der Signature Bank im letzten Monat folgten. Die Behörden greifen ein, nachdem der Aktienkurs des Unternehmens in der letzten Woche besonders stark gefallen ist und nun um 97% in diesem Jahr gesunken ist. Unklar für einige Beteiligte des Prozesses ist, ob die Regulierungsbehörden ein Gebot für eine sogenannte Open-Market-Lösung nutzen könnten, die es vermeidet, die First Republic Bank formell für gescheitert zu erklären und sie zu übernehmen. Der Kursrückgang der Aktie – der das Unternehmen mit einem Marktwert von 650 Millionen Dollar zurücklässt – hat eine solche Übernahme zumindest etwas realistischer gemacht.

Finanzen und Regulierungen stellen Hürden für den Deal dar

Aber Finanzen sind nicht die einzige Hürde für den Deal. JPMorgan ist eine von wenigen großen Banken, die bereits mehr als 10% der landesweiten Einlagen angesammelt haben, was das Unternehmen nach US-Vorschriften untauglich macht, eine weitere einzahlungsfähige Institution zu erwerben. Die Behörden müssten eine Ausnahme machen, um der größten Bank des Landes zu erlauben, noch größer zu werden. Bis Freitagabend hatte die FDIC noch keine Entscheidung darüber getroffen, ob sie die First Republic in Empfang nehmen würde, sagten Personen mit direktem Wissen über die Angelegenheit. Vertreter des Bankenaufsichtsbehörde Kaliforniens, die die Führung bei der Feststellung übernehmen würde, ob der in San Francisco ansässige Kreditgeber gescheitert ist, reagierten nicht auf Anfragen.

First Republic Bank kämpft mit Berg von Jumbo-Hypotheken

Ein Berg von Niedrigzinsdarlehen, einschließlich eines ungewöhnlich großen Portfolios von Jumbo-Hypotheken für wohlhabende Kunden, belastet die Bilanz der First Republic. Solche Schulden haben an Wert verloren, da die Zinssätze gestiegen sind, was das Unternehmen Verlusten ausgesetzt hat.